HÀM PHẢN ỨNG (IRF) - Ý nghĩa của các hệ số trong (1.4)
- Ф11(0), Ф11(1),.. ,Ф11(k), : tác động của cú sốc 1 đơn vị của biến y1 tại thời điểm t lên chính nó sau 0, 1,.., k giai đoạn
- Ф12(0), Ф12(1),.. ,Ф12(k), : tác động của cú sốc 1 đơn vị của biến y2 tại thời điểm t lên y1 sau 0, 1,.., k giai đoạn; ..
- => Фij(t): hàm phản ứng thể hiện tác động của cú sốc 1 đơn vị của biến j lên biến i sau t giai đoạn
HÀM PHẢN ỨNG (IRF) - NGUYEN THI MINH - KTQD - KHOA TOAN KINH TE
- Фij(0): nhân tử tác động (impact multiplier)
- : nhân tử dài hạn (long run multiplier)
- Q: làm sao để tính được hàm phản ứng
PHÂN RÃ CHOLESKY - NGUYEN THI MINH - KTQD - KHOA TOAN KINH TE
- Để biết được giá trị của các hàm này, cần có ước lượng của các hệ số tạo nên Фij, nghĩa là các ai và bi
- => Quay về bài toán định dạng:
- => chẳng hạn có thể giả sử rằng sốc trên biến y2t không có ảnh hưởng tức thời đến y1t: a11 = 0 =>
- => phân rã Cholesky
VÍ DỤ - NGUYEN THI MINH - KTQD - KHOA TOAN KINH TE
- Xét hệ VAR dạng rút gọn với giá trị ước lượng:
- Sử dụng phân rã Cholesky, với giả thiết sốc lên biến z không có tác động tức thời lên biến y, nghĩa là a11 = 0
- Giải hệ phương trình (1.3) và với giả thiết a11 = 0:
- a10 = a20 = 0; a11 = 0, a12 =b11 = 0.6, a13 = b12 = 0.2
- a21 = 0.7, a22 = - 0.22, a23 = 0.44
VÍ DỤ - NGUYEN THI MINH - KTQD - KHOA TOAN KINH TE
VÍ DỤ VÀ MỘT SỐ KHÁI NIỆM - NGUYEN THI MINH - KTQD - KHOA TOAN KINH TE
- Ví dụ: future price và spot price
- Cùng là I(1)
- Có xu hướng giống nhau => y(t) –x(t)?
- Định nghĩa: x1;,..;xk là các chuỗi đồng tích hợp nếu:
- x1;,..;xk: I(1)
- tồn tại λ1,.., λk không đồng thời bằng 0 sao cho:
- λ1x1+..+ λkxk: I(0)
- Véc tơ (λ1,.., λk): véc tơ đồng tích hợp của (x1;,..; xk )
Chia sẻ với bạn bè của bạn: |
