Mở ĐẦu sự cần thiết nghiên cứu đề tài nghiên cứu
tải về 0.77 Mb. Chế độ xem pdf
|
| t
= RSA t-1 * ∆R At - RSL t-1 * ∆R Lt Trong đó: RSA, RSL thể hiện ở bảng sau 2.13 sau đây: Để tính được mức thay đổi của thu nhập lãi ròng khi lãi suất thị trường thay đổi, cần phải tính được sự thay đổi của lãi suất trung bình của Tài sản (∆ R A ) và thay đổi lãi suất trung bình của các khoản Nợ (∆ R L ). Số liệu tại các bảng sau đây thể hiện sự thay đổi của lãi suất trung bình TSN và TSC. Thay các số liệu về cho vay vào công thức sau để tính được ∆ R A : ∆ R A = R ACK - R AĐK = ∑ n i=1 (W Ai * R Ai ) CK - ∑ n i=1 (W Ai * R Ai ) ĐK Trên thực tế, TS và Nợ nhạy cảm với lãi suất của ngân hàng bao gồm cả đồng nội tệ và ngoại tệ. Mà lãi suất của các đồng tiền này là khác nhau. Vì vậy, để đưa ra được mức thay đổi lãi suất đồng nhất, tác giả đã khắc phục vấn đề này bằng cách: tại các thời điểm đầu kỳ và cuối kỳ, tiến hành thu thập dữ liệu về tổng TS, Nợ nhạy cảm với lãi suất của đồng nội tệ và đồng ngoại tệ theo các dải kỳ hạn như đã quy định của ngân hàng, sau đó tiến hành quy đổi các TS và Nợ nhạy cảm với lãi suất của đồng ngoại tệ (bao gồm cả gốc và lãi theo lãi suất tương ứng của đồng ngoại tệ) ở từng dải kỳ hạn theo tỷ giá thống nhất tại thời điểm quy đổi (với giả định tỷ giá ổn định), sau đó tính thu nhập từ lãi, chi phí trả lãi quy đổi về đồng nội tệ, từ đó tính lãi suất cho vay, huy động bình quân của TS, Nợ của đồng ngoại tệ tương ứng với đồng nội tệ. Sau khi tính được lãi suất cho vay, lãi suất huy động bình quân của đồng nội tệ và đồng ngoại tệ quy đổi tương ứng, theo phương pháp bình quân gia quyền để tính được lãi suất trung bình của TS, Nợ nhạy cảm với lãi suất, từ đó tính được mức biến động lãi suất của TS và Nợ nhạy cảm lãi suất. Công thức tính ∆ R L : ∆ R L = R LCK - R LĐK = ∑ m j=1 (W Lj * R Lj ) CK - ∑ m j=1 (W Lj * R Lj ) Đ Từ đây, ta tính được mức độ thay đổi thu nhập lãi ròng của ngân hàng (Ví dụ: tại thời điểm cuối năm so với đầu năm) mà ngân hàng phải gánh 14 chịu khi lãi suất thay đổi như sau: Năm 2015, năm 2017, năm 2018 và năm 2019 thu nhập lãi ròng (NII) của ngân hàng bị suy giảm, do ngân hàng có Tài sản nhạy cảm lãi suất lớn hơn Nợ nhạy cảm lãi suất, trong khi đó mức giảm lãi suất của Tài sản lại giảm nhiều hơn mức giảm lãi suất của Nợ. Kết quả là thu nhập lãi ròng giảm xuống như bảng trên. Đây chính là biểu hiện cụ thể nhất về rủi ro lãi suất, xuất phát từ sự bất cân xứng kỳ hạn giữa Tài sản và Nợ, cùng với sự biến động của lãi suất thị trường. Tuy nhiên, mức suy giảm thu nhập lãi ròng của ngân hàng nằm trong hạn mức rủi ro lãi suất, nên ngân hàng vẫn kiểm soát tốt vấn đề này. 2.2.2.4. Biện pháp phòng ngừa rủi ro lãi suất mà ngân hàng đã thực hiện Trong giai đoạn 2011-2019 ngân hàng Vietinbank đã thực hiện các biện pháp như sau để phòng ngừa rủi ro: Biện pháp nội bảng, biện pháp ngoại bảng. tải về 0.77 Mb. Chia sẻ với bạn bè của bạn:
|